NANDに関してはDRAMよりも値上げ余地がまだ大きい気がしていて、まだ化ける余地はある気がします。

おそらく、７月の暴落で含み損だった信用勢もぶん投げて売っていると思われ、需給はもう好転しているんじゃないかと思います。

一過性の理由で転けているなら問題ないですが、中長期的に低迷しそうな理由で転けているならポジションを落として、もっと別に有望なところにお金を移しておきたいところです。

日経平均だけでなくTOPIXも上がってきており、AI一辺倒のバブリーな相場から、健全な強気相場に入ってきた気がします。

筆者は根っからのバックテストオタクで、10年以上前からチャートやらファンダメンタルズやらを使ったバックテストをしまくってきました。

問題は金利の上昇でしょうかね。アメリカの金利がジリジリ上がっているので、金融引締を誘発するんじゃないかと心配しています。

さっそく、キオクシアの自社株買いが終了してました：

持ち株やユニバースの決算をチェックしていたのですが、思った以上にポートフォリオ全体で見ると決算が好調です。

企業を分析する時には「成長ストーリー」云々というより、「PERはいくら？」とか「ROICはどれくらい？」みたいなところを重視しています。

決算シーズンが進み、「すげえ！」となる決算がチラホラありますね。今日は気になった銘柄をいくつかまとめていきます。

コンセンサスがやり過ぎているところもあると思いますが、こんだけ株価が下がって「コンセンサスちょい下」の着地ならそんな崩れることもないんじゃないかという気がします。

例年と比べると夏枯れが終わるのが少し早すぎる気もしますが、「谷深ければ山たかし」とも言いますし、戻るのもちょっと早まっている気がします。（意味が違うかもですがw）